¿Qué es la Ley Sarbanes-Oxley?

February 23

Cumplimiento de la ley Sarbanes-Oxley se refiere al cumplimiento de la Ley de Reforma Contable Empresa Pública y Protección del Inversionista de 2002, también conocida como la ley Sarbanes-Oxley. Patrocinado por el senador Paul Sarbanes de Maryland y el representante Michael Oxley, de Ohio, la ley fue una respuesta a un exceso de escándalos de fraude empresarial, como el caso Enron. El cumplimiento requiere que las instituciones financieras documentar cuidadosamente y revelar sus controles internos, los códigos de ética que los empleados están sujetos a, y los informes del comité de auditoría.

La Ley es bastante complicada y los intentos de evitar el fraude corporativo. A tal efecto, el cumplimiento de la ley Sarbanes-Oxley requiere prestar atención a muchas cláusulas diferentes. Por ejemplo, la Sección 402 (a) limita las condiciones en que las empresas pueden hacer préstamos o ampliar crédito a sus ejecutivos, y los informes de la Sección 404 mandatos de autoevaluación para ser compilado, dirigiéndose a la efectividad de los controles internos de la empresa utiliza.

Cumplimiento de la ley Sarbanes-Oxley también requiere que los agentes de la ley a que se adhieran a los cambios legales que la Ley ha hecho. Por ejemplo, la Ley de Responsabilidad Fraude Corporativo y Penal de 2002 Título VIII,, hace que el fraude de un negocio arriesgado y amplía la capacidad del gobierno para enjuiciar en casos de fraude. La Ley establece que es ilegal falsificar o destruir documentos, requiere que los auditores mantengan registros durante al menos cinco años después de una auditoría, se extiende el plazo de prescripción de la persecución del fraude, y contiene una disposición de "protección de los denunciantes" para los empleados que cumplen con la ley contra los deseos de su empresa. Del mismo modo, el Título IX aumenta las sanciones por fraude y otorga a la Comisión de Bolsa y Valores más autoridad cuando se trata de casos de fraude.

Los estudios sobre el cumplimiento de la ley Sarbanes-Oxley han demostrado que proporcionalmente, las grandes instituciones financieras gastan mucho menos en el logro del cumplimiento de las pequeñas empresas. De hecho, el cumplimiento de la ley es a menudo tan caro que muchas pequeñas empresas públicas se han convertido en privado con el fin de evitar el gasto. Originalmente, sólo las empresas con una capitalización de mercado de $ 75.000.000 dólares (USD) o más tenían que cumplir con los informes de control interno, pero después de varios años, se exigió a todas las empresas de todos los tamaños a cumplir.